Tesouro prefixado: o que é, como funciona e vantagens do investimento

Investir é para qualquer pessoa, isto é, qualquer um pode e deve começar o quanto antes.

Ao contrário do que muitas pessoas pensam, investimentos financeiros são totalmente acessíveis para qualquer pessoa, de qualquer classe social e são inúmeros benefícios para quem investe.

Podemos citar a independência financeira, a conquista da tão sonhada reserva para emergências e, claro, o que é fundamental para grande parte dos investidores: a realização de um sonho.

O investimento em títulos públicos é uma excelente opção para quem busca se familiarizar com a ideia de aplicar dinheiro e não deseja se arriscar muito. Como porta de entrada para o mercado de fundos, esse tipo de investimento é administrado para trazer melhores resultados para o investidor.

Entre os títulos públicos oferecidos pelo Tesouro Direto, há aplicações prefixadas e pós-fixadas, que definem se você saberá ou não com antecedência o valor exato do resgate.

As aplicações disponíveis no Tesouro Direto são, por si só, mais conservadoras, pois são títulos de renda fixa, com baixo risco de perdas para quem investe.

Outra segurança que é considerada uma vantagem por parte dos investidores é o fato dos papéis terem liquidez diária e garantia de recompra pelo Tesouro Nacional.

Vale ressaltar que Tesouro Prefixado é o nome dado para as  LTNs (Letras do Tesouro Nacional) e NTN-Fs (Notas do Tesouro Nacional, Série F) negociadas na plataforma do Tesouro Direto. Na prática são os mesmos títulos e por isso você pode ver as nomenclaturas diferentes em alguns lugares.

Se você ainda não acredita no potencial dos investimentos e acha que não precisa investir seu dinheiro, continue a leitura e descubra os motivos para começar a investir seu dinheiro hoje mesmo.

O que é o tesouro prefixado?

O Tesouro Direto Prefixado é um título público emitido pelo Tesouro Nacional que se divide em: LTN (Letras do Tesouro Nacional) e NTN-F (Notas do Tesouro Nacional, Série F). Ambos são semelhantes, a diferença está no repasse dos rendimentos e cobranças das taxas.

Para o governo, os títulos são empréstimos para financiar áreas como educação e saúde. Para captar e manter os investidores, ele oferece juros, que são os rendimentos.

O prefixado possui uma taxa fixa de rentabilidade, que é decidida no momento da compra. Então, você pode saber a quantia exata que precisa investir hoje para conseguir o valor desejado.

O tesouro prefixado é considerado um investimento bastante conservador é indicado para médio e longo prazo.

Como funciona o tesouro prefixado?

O tesouro prefixado é um título cuja rentabilidade é definida (taxa fixa) no momento da compra.

Sua principal característica do tesouro prefixado é que a taxa de juros já é fixada no momento da aplicação. Como vimos anteriormente, com isso, você já sabe exatamente quanto vai receber no vencimento do título.

O tesouro prefixado é indicado para quem procura títulos com menor risco, além de ter maior controle para planejar o que fazer com o dinheiro assim que ele for resgatado.

Ao contrário do Tesouro Selic e do Tesouro IPCA+, variações na Selic e no IPCA não impactam diretamente os títulos prefixados.

Como é calculada a rentabilidade do tesouro prefixado?

Os títulos prefixados do Tesouro Direto têm sua rentabilidade definida no momento da aplicação.  Portanto, o valor de resgate já é conhecido instantaneamente, não estando sujeito às oscilações da economia.

Como já foi destacado, a rentabilidade desse tipo de investimento é fixa. E para calcular o retorno da aplicação, você pode dividir o rendimento definido ao ano por 12 meses.

Vale destacar que existem ferramentas conhecidas como calculadora do Tesouro Direto, que permitem simular a rentabilidade dos títulos com diversos valores aplicados e em diferentes prazos.

Em todo caso, a rentabilidade mensal serve apenas como referência. É necessário considerar, por exemplo, o efeito dos juros compostos, que elevam o rendimento mensal.

Diferenças entre tesouro prefixado, tesouro IPCA+ e tesouro Selic

Os títulos públicos são ativos de renda fixa. Melhor dizendo, é possível saber as condições de rendimento na hora da compra do ativo, mas não necessariamente sua rentabilidade final.

Existem três tipos de títulos do Tesouro Direto, que funcionam de maneira bem diferente e têm riscos distintos.

O tesouro prefixado oferece uma taxa de remuneração fixa, que já é conhecida no momento da compra. Costuma ser indicado para investimentos com prazo determinado, pois mantém a mesma remuneração para quem investe, mesmo que os juros caiam neste período.

Quanto mais longo o prazo de vencimento do título, maior é sua taxa de retorno. Contudo, também é maior o seu risco, já que está exposto a oscilações da inflação.

Por sua vez, o IPCA+ remunera quem investe com uma taxa fixa mais a variação do índice de preços no período de aplicação.

Geralmente, ele é recomendado para objetivos de médio e longo prazo, como a aposentadoria. Isso porque a aplicação no título permite manter o poder de compra do dinheiro ao longo dos anos.

Por fim, o tesouro selic acompanha o movimento da taxa básica de juros. É indicado para montar a reserva de emergência por conta da liquidez imediata e do menor risco de perda de rendimento em caso de venda antecipada.

Quais as vantagens de se investir no tesouro prefixado

Assim como acontece com qualquer tipo de investimento, o tesouro prefixado possui pontos positivos e negativos. Pontos, esses, que dependem de aspectos financeiros e pessoais.

Todavia, o tesouro prefixado é considerado um investimento de baixo risco, e por isso costuma ser recomendado para investidores que não toleram tão bem as variações do mercado.

Além disso, é uma aplicação geralmente indicada para objetivos de médio e longo prazo.

Isso, sem esquecer-se de dizer que é uma ótima opção para quase todos os perfis de risco e, também, para quem tem dinheiro guardado na poupança, planeja criar uma reserva de emergência ou está se organizando para começar a investir.

Porém, os benefícios do tesouro prefixado não param por aí. A seguir veja outras vantagens de optar por esse investimento:

Rentabilidade fixa

A rentabilidade é definida no momento da compra, permitindo que o investidor saiba de antemão qual será o retorno do investimento na data de vencimento.

Com o tesouro direto prefixado, o investidor não tem surpresas com os rendimentos. Ao escolher a taxa de rentabilidade, durante todo o investimento, não haverá qualquer alteração.

Para investidores iniciantes, é uma excelente opção. Você não necessita entender toda a dinâmica do mercado financeiro. Lembrando que, esta aplicação rende cerca de 10% a mais que a poupança.

Baixo risco

A aplicação é protegida da volatilidade do mercado, pois não está atrelada a indexadores, como a Selic ou ao IPCA.

Além disso, como é um título emitido pelo Governo Federal, a segurança é ainda maior, pois o risco de calote é muito baixo. Sendo assim, os seus rendimentos serão os mesmos.

Ou seja, por ser título público, o risco de quebra do estado é o nível mais baixo do mercado.

Baixo custo

O baixo custo é uma das características mais marcantes do tesouro prefixado. Nesse caso não é necessário um grande capital para investir no tesouro prefixado.

Dessa forma, ele se torna acessível a qualquer pessoa, o investimento inicial mínimo varia entre R$30 e R$35.

Liquidez

Além da acessibilidade, há outro fator que ajudará você a filtrar os títulos de renda fixa e encontrar o mais interessante para a sua reserva: a liquidez.

Ela se refere à facilidade e rapidez com que é viável resgatar o dinheiro sem perdas nos rendimentos ou no valor investido.

Os títulos prefixados têm liquidez diária, ou seja, o dinheiro fica disponível no dia seguinte à solicitação.

Mas é importante lembrar que, em caso de liquidação antecipada, a rentabilidade pode ser menor do que a projetada para o período.

Praticidade

Claro que o objetivo principal de qualquer um que utilize o Tesouro Direto ou outros investimentos é alcançar o melhor rendimento possível. Para algumas pessoas, poucas burocracias também são um ponto fundamental para a escolha do investimento.

Ao unir lucro e praticidade o tesouro prefixado sai ganhando. Trata-se de um investimento fácil de aplicar, você pode tanto fazer sozinho — após algum estudo — ou contar com a expertise de uma corretora de confiança, que possibilite um uso prático ao investidor.

Tipos de títulos do tesouro prefixado

O Tesouro prefixado oferece títulos com prazos e rendimentos distintos. O que eles têm em comum é a forma de rentabilidade: uma taxa de juros é fixada previamente. Assim, o investidor consegue calcular exatamente quanto receberá no vencimento do título.

Todavia é provável que, ao analisar os títulos do tesouro prefixado, você deseje compará-lo com outras opções de investimento.

Por isso, confira se ele é realmente a opção mais vantajosa:

Tesouro prefixado (LTN)

Esse título conta com uma taxa que já é pré definida no momento da compra. Dessa forma, se você optar por investir no Tesouro Prefixado já saberá imediatamente qual será a taxa de juros a ser paga pelo Tesouro Nacional ao término da aplicação.

Uma estratégia muito utilizada por especialistas nesse tipo de investimento é a compra dos títulos nos momentos em que a taxa de juros do país está alta, mas com tendências de recuo.

Isso faz com que o investidor “trave” a sua rentabilidade em um momento em que a taxa básica de juros (Selic) está elevada. Assim, mesmo que posteriormente a Selic acabe caindo, a rentabilidade maior no final do prazo do investimento está garantida.

Tesouro prefixado com juros semestrais (NTN-F)

Esse ativo que é chamado de Nota do Tesouro Nacional Série F, ou NTN-F é um investimento de renda fixa e sua rentabilidade é atrelada a uma taxa de juros determinada no momento da contratação. Ou seja, o investidor sabe exatamente quanto irá receber se permanecer até o final do vencimento.

Desse modo, no vencimento do título, o investidor resgata o valor de face, referente a soma do valor aplicado mais a rentabilidade e recebe o último cupom.

Como é feito o investimento no tesouro prefixado?

O passo a passo para investir no Tesouro Direto é simples. Basta ter CPF e abrir uma conta em uma corretora. Esse cadastro inclui alguns dados pessoais e pode ser feito totalmente online.

Além disso, é fundamental destacar que o valor mínimo para investir em tesouro prefixado, com ou sem o pagamento de juros semestrais, é de cerca de R $35. O procedimento para adquirir os papéis é o mesmo para os demais títulos:

• Definir qual investimento quer adquirir;
• Escolher uma corretora ou banco para gerenciar a aplicação;
• Abrir uma conta nesta instituição financeira;
• Fazer a transferência do dinheiro para efetuar a compra;
• Adquirir o título e investir através do site do banco ou corretora ou pela plataforma do Tesouro Direto (site ou aplicativo).

Os custos do tesouro prefixado é o mesmo para os demais títulos: taxa de administração, taxa de custódia, imposto de renda (alíquota regressiva sobre o rendimento) e Imposto sobre Operações Financeiras (IOF) para resgates feitos em menos de 30 dias depois da aplicação (também sobre o rendimento).

Conheça uma excelente forma de investir com a Vangardi

Os títulos do Tesouro Nacional são uma boa opção de investimento, já que eles oferecem segurança e um rendimento melhor que o da poupança. Entretanto, antes de disponibilizar o capital é preciso escolher qual aplicação financeira condiz mais com o perfil e objetivos do investidor.

Na Vangardi é possível descobrir qual o seu perfil investidor, sendo essa a etapa que determina a margem de risco do investimento. Na plataforma também você também tem acesso às oportunidades de investimento inovadoras da economia real, com rendimento melhor que a poupança.

Investimento Coletivo

Podemos dizer que o investimento coletivo possibilita que qualquer cidadão invista na economia real.

E para que isso seja possível, é necessário que o investidor faça um cadastro em alguma plataforma online, como a Vangardi.

Uma vez analisados as oportunidades de investimento e escolhido aquele que mais se enquadra ao seu perfil, você realiza a transferência do seu recurso para confirmar a aplicação no empreendimento.

É importante ressaltar que ao final do projeto todos os investidores recebem o valor investido acrescido do rendimento. O investimento coletivo é uma maneira mais simples e prática para quem quer começar a investir longe dos riscos e da volatilidade da bolsa.

Além disso, ele oferece rentabilidades superiores às apresentadas pelas aplicações mais tradicionais do mercado, ainda que o valor investido não seja muito alto.

Para investir na Vangardi, basta acessar a plataforma e cumprir os pré-requisitos, como o CPF regular e valor mínimo de R$1.000,00.

Tudo é feito de forma simplificada, pela internet, seguindo as diretrizes do Banco Central do Brasil.

Conclusão

O mercado financeiro oferece diversas opções e cada uma delas é mais indicada para determinado perfil de investidor. O Tesouro Direto prefixado, por exemplo, é uma opção vantajosa para quem tem perfil moderado e, até mesmo, conservador, com objetivos de médio e longo prazo.

Por outro lado, ele pode não ser tão interessante para pessoas que necessitam de uma renda extra periodicamente. Para esses casos, o Tesouro Prefixado com juros semestrais pode ser uma alternativa melhor, uma vez que os juros são antecipados a cada seis meses.

Portanto, dependendo dos objetivos e perfil de quem quer investir, o Tesouro prefixado pode ser muito interessante, tendo em vista diversos pontos positivos como:

•         Saber exatamente a rentabilidade na data do recebimento.
•         Facilidade de aplicação e resgate.
•         Baixo risco, já que é garantido pelo governo federal.

Este título é uma boa forma de diversificar a sua carteira, com ganhos acima da média e baixo risco. Além disso, há o potencial de valorização com a queda da Selic e do IPCA.

Ao investir, você terá rentabilidade fixa, sem surpresas no dia do resgate. Qualquer movimentação do mercado, não afetará o seu título.

Entretanto, por mais que o Tesouro Prefixado seja uma excelente opção para investir seu dinheiro, é fundamental que você também conheça outras opções e diversifique a sua carteira de investimentos.

Dessa forma, seu dinheiro fica mais seguro e você pode aumentar as chances de ter um ótimo resultado aplicando em ativos diferentes!